hrcak mascot   Srce   HID

Prethodno priopćenje
https://doi.org/10.22598/zefzg.2017.2.15

Primjena Value-at-Risk metode u analizi sastavnica indeksa CROBEX10

Ines Megla ; Orbico Beauty d.o.o.
Nataša Kurnoga   ORCID icon orcid.org/0000-0002-0055-7752 ; Ekonomski fakultet Sveučilišta u Zagrebu, Zagreb, Hrvatska
Denis Dolinar   ORCID icon orcid.org/0000-0001-9489-9990 ; Ekonomski fakultet Sveučilišta u Zagrebu, Zagreb, Hrvatska

Puni tekst: hrvatski, pdf (552 KB) str. 15-27 preuzimanja: 299* citiraj
APA 6th Edition
Megla, I., Kurnoga, N. i Dolinar, D. (2017). Primjena Value-at-Risk metode u analizi sastavnica indeksa CROBEX10. Zbornik Ekonomskog fakulteta u Zagrebu, 15 (2), 15-27. https://doi.org/10.22598/zefzg.2017.2.15
MLA 8th Edition
Megla, Ines, et al. "Primjena Value-at-Risk metode u analizi sastavnica indeksa CROBEX10." Zbornik Ekonomskog fakulteta u Zagrebu, vol. 15, br. 2, 2017, str. 15-27. https://doi.org/10.22598/zefzg.2017.2.15. Citirano 25.10.2020.
Chicago 17th Edition
Megla, Ines, Nataša Kurnoga i Denis Dolinar. "Primjena Value-at-Risk metode u analizi sastavnica indeksa CROBEX10." Zbornik Ekonomskog fakulteta u Zagrebu 15, br. 2 (2017): 15-27. https://doi.org/10.22598/zefzg.2017.2.15
Harvard
Megla, I., Kurnoga, N., i Dolinar, D. (2017). 'Primjena Value-at-Risk metode u analizi sastavnica indeksa CROBEX10', Zbornik Ekonomskog fakulteta u Zagrebu, 15(2), str. 15-27. https://doi.org/10.22598/zefzg.2017.2.15
Vancouver
Megla I, Kurnoga N, Dolinar D. Primjena Value-at-Risk metode u analizi sastavnica indeksa CROBEX10. Zbornik Ekonomskog fakulteta u Zagrebu [Internet]. 2017 [pristupljeno 25.10.2020.];15(2):15-27. https://doi.org/10.22598/zefzg.2017.2.15
IEEE
I. Megla, N. Kurnoga i D. Dolinar, "Primjena Value-at-Risk metode u analizi sastavnica indeksa CROBEX10", Zbornik Ekonomskog fakulteta u Zagrebu, vol.15, br. 2, str. 15-27, 2017. [Online]. https://doi.org/10.22598/zefzg.2017.2.15

Sažetak
Rad se bavi karakteristikama VaR (Value-at-Risk) metoda na hrvatskom tržištu kapitala. Poseban fokus rada je stavljen na procjenu VaR pokazatelja u kontekstu sučeljavanja efikasnosti indeksa CROBEX10 s odabranim portfolijima njegovih sastavnica s efikasne granice: portfolijem s maksimalnim odnosom prinosa i rizika (MPR) i portfolijem s minimalnom varijancom (MV). Istraživanje potvrđuje dosadašnje spoznaje da je povijesna VaR metoda pogodnija za hrvatsko tržište kapitala u odnosu na VaR metodu varijanci-kovarijanci. Utvrđeno je da kod MPR i MV portfolija VaR metoda varijanci-kovarijanci iskazuje veći stupanj rizika u odnosu na povijesnu VaR metodu. S druge strane, kod indeksa CROBEX10 VaR metoda varijanci-kovarijanci iskazuje manji stupanj rizika u odnosu na povijesnu VaR metodu. Portfoliji MPR i MV u većini slučajeva imaju manji stupanj rizika u odnosu na indeks CROBEX10. Konačno, portfoliji MPR i MV koji su testirani izvan uzorka iskazuju veći stupanj rizika u odnosu na portfolije MPR i MV koji su testirani unutar uzorka.

Ključne riječi
rizična vrijednost; VaR, tržišni rizik; CROBEX10; efikasna granica

Hrčak ID: 191065

URI
https://hrcak.srce.hr/191065

Posjeta: 505 *