Izvorni znanstveni članak

https://doi.org/10.32676/n.3.1

Modeliranje inflacije i njezine promjenjivosti u Republici Hrvatskoj primjenom analize vremenskih serija

Igor Živko orcid.org/0000-0001-6603-3110 ; Ekonomski fakultet Sveučilišta u Mostaru, Mostar Bosna i Hercegovina
Mile Bošnjak orcid.org/0000-0002-7663-198X ; Ekonomski fakultet Sveučilišta u Zagrebu, Zagreb, Hrvatska

Sažetak

Hrvatska narodna banka ne temelji monetarnu politiku na ciljanju inflacije te devizni tečaj služi kao intermedijarni cilj i temelj vođenja monetarne politike u Republici Hrvatskoj. Inflacija u Republici Hrvatskoj dominantno je određena stopama inflacije u inozemstvu. Na uzorku mjesečnih podataka o indeksu potrošačkih cijena u Republici Hrvatskoj od siječnja 1997. do studenog 2015., prilagođen je ARIMA (0,1,1) x (0,1,1)12 model koji opisuje dinamiku kretanja indeksa potrošačkih cijena u Republici Hrvatskoj. Procijenjeni model se može koristiti za pouzdano prognoziranje kretanja potrošačkih cijena u Republici Hrvatskoj. Nadalje, kako bi se istražile karakteristike promjenjivosti indeksa potrošačkih cijena testirano je nekoliko ARCH modela. Provedeni testovi su pokazali da ARCH (1) model najbolje objašnjava promjenjivost indeksa potrošačkih cijena u Republici Hrvatskoj.

Ključne riječi

CPI; ARIMA; ARCH; Hrvatska

Hrčak ID:

192262

URI

https://hrcak.srce.hr/192262

Datum izdavanja:

29.12.2017.

Podaci na drugim jezicima: engleski

Posjeta: 2.666 *